Nos fonds
RMM Actions USA
Valeur liquidative
567.03 €
(13/06/2024)
Actif net du fonds
208.5 M €
(13/06/2024)
Performances
+17.46 %
(YTD) (13/06/2024)
Durée de placement recommandée
5 ans
Echelle de risque
5/7
Objectif de gestion
Evolution de la valeur liquidative
Evolution années civiles
Performances au 13/06/2024
Performances cumulées | Performances annualisées | |||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|
10 ans | 5 ans | 3 ans | 1 an | YTD | 1 mois | 10 ans | 5 ans | 3 ans |
178.86% | 90.47% | 43.02% | 25.75% | 17.46% | 4.09% | 10.79% | 13.74% | 12.63% |
323.79% | 113.55% | 50.73% | 26.37% | 17.48% | 4.33% | 15.52% | 16.37% | 14.61% |
Indicateurs de risque au 13/06/2024
Volatilité | Ratios | ||||
---|---|---|---|---|---|
Fonds | Indicateur de référence | Tracking-error | Ratio d'information | Ratio de Sharpe | |
1 an | 10.53% | 10.83% | 0.90% | -0.8633 | 2.121 |
3 ans | 15.23% | 14.91% | 1.45% | -0.8433 | 0.7273 |
Commentaires
31/05/2024
Un mois de rebond pour indices américains sous l’effet du scénario de « soft landing ».
Sur le mois de mai 24, le fonds a légèrement sous-performé son indice à +3.55% vs +3.66% pour le S&P500, soit une performance relative de -0.11%.
La poche Alpha a été impactée par les titres suivants :
o contributions positives :
? Nvidia : malgré des attentes très élevées, le groupe a battu le consensus et relevé sa guidance pour la prochaine trimestre avec un rythme de CA désormais à 27.5b$/trimestre !
? NextEra : pour un 2e mois consécutif, la Utility américaine spécialisée dans les énergies renouvelables a continué de bénéficier de l’engouement des investisseurs pour le secteur Utilties liés à la croissance des DataCenter AI.
? American Tower : le principal propriétaire de Tour télécom aux US a rebondi, sous l’effet d’une accalmie sur les taux et d’une recherche de titres défensifs sous valorisés.
? Mercadolibre = le « Amazon » Latam a publié des résultats > attentes avec une réaccélération de croissance et une guidance relevée pour le reste de 2024.
?
o Contributions négatives
? Estée Lauder = l’environnement reste toujours compliqué dans le segment Beauté avec une amélioration de la situation des inventaires en Chine mais des pertes de parts de marché aux US.
? Disney : les résultats publiés début mai ‘ont pas permis de lever les doutes sur la stratégie de croissance future du groupe de médias? prise de profit.
? Accenture : les doutes sur la tendance des dépenses IT continuent de peser sur le sentiment autour de la valeur.
En termes de mouvements dans la poche Alpha, on peut citer la sortie de Amgen après la forte appréciation du titre, un allègement sur Costco et un renforcement des positions sur Accenture, Linde et Micron.
Indicateur Synthétique de Risque (ISR)
- 1
- 2
- 3
- 4
- 5
- 6
- 7
Les gérants
Caractéristiques
- Code ISIN : FR0011212547
- Forme juridique : SICAV
- Classification AMF : Actions internationales
- Date de création : 28/02/2020
- Société de gestion : Rothschild & Co Asset Management
- Dépositaire : Rothschild Martin Maurel
- Affectation des résultats : Capitalisation
- Indice de référence : 100% S&P 500 TR
- Valorisation : Quotidienne
- Heure limite de souscriptions-rachats : 12h00
- Valeur liquidative d'application : prochaine VL (Cours inconnu)
- Règlement (Date de valeur) : VL+3
- Minimum de souscription initiale : 1 action(s)
- Souscriptions ultérieures : 1/10000ème action(s)
- Frais de gestion (maximum) : 1.495%
- Droits d'entrée (maximum) : 3%
- Droits de sortie (maximum) : Néant
- Commission de surperformance : Néant